氦氣行業(yè)2022年回顧及2023年預(yù)測總結(jié)

2023

•在經(jīng)歷了 16 年的反復(fù)短缺之后，人們預(yù)計 2022 年將是氦氣市場最終過渡到供應(yīng)充足的一年，但....

•1 月 5 日俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司(Gazprom)阿穆爾(Amur)工廠的爆炸和火災(zāi)將把阿穆爾的生產(chǎn)推遲到2023 年，并將向充足供應(yīng)的過渡推遲到2023 年或2024年。

•發(fā)生了其他幾次供應(yīng)中斷，加劇了氦短缺 4.0 的嚴(yán)重程度

•2022 年又是短缺、供應(yīng)分配和價格上漲的一年

•自 BLM 恢復(fù)以來，供應(yīng)情況略有改善

2023

•阿穆爾項目將是 2023 - 2027 年期間影響氦市場的最大單一因素

•氦氣將從天然氣中提取，并通過 3000 公里長的“西伯利亞力量”管道運(yùn)輸?shù)街袊?/p>

•預(yù)計一期產(chǎn)量為 3 × 750 MMCF/年

•與 Linde、Air Products、Air Liquide、Matheson& Messer 簽訂承購協(xié)議

•將是非常低成本(低于 200 美元/MCF)的產(chǎn)品，直到最初的價格重新開放，因為定價是在氦短缺 3.0 之前建立的，基于通脹的指指數(shù)

•2022 年底前不生產(chǎn)氦氣——可能在 2023 年第二季度/第三季度重新啟動

•重啟時間因烏克蘭戰(zhàn)爭而推遲

•由于制裁，物流更具挑戰(zhàn)性

2023

1.推遲啟動俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司的阿穆爾河項目

2.BLM 的粗氦濃縮裝置停機(jī)

3.計劃在卡塔爾進(jìn)行維修

4.阿爾及利亞的天然氣部分從液化天然氣生產(chǎn)轉(zhuǎn)向海底管道輸往歐洲

5.澳大利亞達(dá)爾文廠原料氣耗竭

6.在 Haven, KS 天然氣加工廠發(fā)生火災(zāi)

2023

•氦市場仍然超賣，5 家氦巨頭中有 4 家繼續(xù)分配供應(yīng)

•在某些情況下，分配比例可能會增加

•如果 BLM 有能力，最糟糕的氦短缺 4.0 應(yīng)該已經(jīng)過去了

•伊爾庫茨克石油公司(Irkutsk Oil Company)的 Yaraktinsky 工廠可能會在第四季度啟動-

250 MMCF/年，當(dāng)它達(dá)到滿負(fù)荷時-不足以結(jié)束短缺

•由于卡塔爾和埃克森美孚的成本沖擊，合同價格將繼續(xù)大幅上漲

•現(xiàn)貨價格可能會繼續(xù)上漲，但似乎已經(jīng)達(dá)到一個平臺期 

2023

•可能是向供應(yīng)充足過渡的一年

•預(yù)計 EOY 將生產(chǎn) 1 或 2 列阿穆爾列車

•經(jīng)濟(jì)衰退可能會減少需求，有助于平衡市場

•如果俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司能夠可靠地從阿穆爾河的兩列火車中生產(chǎn)，供應(yīng)應(yīng)該是充足的

•考慮到烏克蘭和制裁的不確定性，這不是一件肯定的事情

•不確定性大，預(yù)測信心低

•取決于阿穆爾生產(chǎn)的時間和規(guī)模 

2023

•液氦出口迄今未受制裁

•奧倫堡的少量氦氣供應(yīng)從歐洲市場中斷

•由于天然氣轉(zhuǎn)向海底管道，阿爾及利亞的供應(yīng)減少

•阿穆爾河項目的重啟和提速可能會被推遲

•外國技術(shù)專家無法/不愿前往俄羅斯

•無法從西方供應(yīng)商采購零部件和設(shè)備

•制裁可能會阻礙俄羅斯天然氣工業(yè)股份公(Gazprom’s/INK)的買家履行合同

•由于制裁，往返阿穆爾河的物流將更具挑戰(zhàn)性

KHeC 認(rèn)為，俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司(最終)將能夠繞過制裁因為中國和其他不受制裁的亞洲國家有現(xiàn)成的氦氣市場

•獲得 11000 加侖的 ISO 集裝箱可能是一個障礙

•相對溫和的短期影響，但氦短缺 4.0 的持續(xù)時間可能是烏克蘭入侵的影響

2023

•由半導(dǎo)體制造和航空航天推動的溫和需求增長

•?？松梨诤涂ㄋ柼烊粴夤究蛻舻闹卮蟪杀緵_擊為價格大幅上漲提供了催化劑

•開發(fā)私人倉儲設(shè)施的興趣增加，因為公司對 BLM 系統(tǒng)失去信心，并為 BLM后期做準(zhǔn)備

•氦氣專業(yè)公司仍主導(dǎo)供應(yīng)，但……

•規(guī)模較小的天然氣公司越來越多地購買容器，并尋求直接從生產(chǎn)商那里購買氦氣

•氦氣勘探初創(chuàng)企業(yè)數(shù)量空前

•烏克蘭/阿穆爾河增加了對地緣政治風(fēng)險的擔(dān)憂

•涉及氦業(yè)務(wù)的氣候變化舉措-”綠色氦”

2023

2018 - 2031 年供應(yīng)、需求和產(chǎn)能利用率

2023

•氦市場經(jīng)歷氦短缺 4.0，原因是爆炸和火災(zāi)將阿穆爾供應(yīng)從市場上移除及其他供應(yīng)混亂

•如果/當(dāng)阿穆爾生產(chǎn)對供應(yīng)做出重大貢獻(xiàn)，2023 年應(yīng)該會出現(xiàn)改善

•新供應(yīng)項目的管道強(qiáng)勁，產(chǎn)能利用率應(yīng)該恢復(fù)到舒適的水平，并在阿穆爾河增產(chǎn)后保持在那里

•受新晶圓廠建設(shè)的推動，需求以每年 2- 4%的速度增長，電子學(xué)超越 MRI 成為主要應(yīng)用

•到 2023 年第一季度，價格繼續(xù)上漲，以定量供應(yīng)，并將成本增加轉(zhuǎn)嫁給最終用戶

•當(dāng)阿穆爾河供應(yīng)進(jìn)入市場時，價格應(yīng)該適中